A tőkeminimum hatása a magyar hitelkamatokra

Abstract

A kutatás célja a hitelkamatok szintjének vizsgálata a minimumtőkeszint függvényében. A vizsgálat úgynevezett „mapping” módszer alkalmazásával a bankszektorra felépített aggregált adatok segítségével állapítja meg a hitelkamat növekedését 1%-ostőkemegfelelésimutató-emelkedés mellett. A modell alapfeltevése, hogy a banki jövedelmezőség állandó marad, a bank üzleti stratégiája és portfoliókockázata nem változik. Az üzemméret szerinti különbségek azonosítása érdekében az elemzésben a Magyarországon működő kereskedelmi bankok méret szerinti csoportosításban szerepelnek. Az eredmények alapján a tőkemegfelelési mutató 1%-osemelése a nagybankok esetében mutatja a legmagasabb, 18 bázispontos növekedést a hitelek kamatszintjében. Ez alapján a hitelkamat emelkedése nem jelentős mértékű, és összhangban van a korábbi empirikus kutatások eredményével. Az elemzés hozzájárul a tőkeszabályozás és a banki jövedelmezőség közötti kapcsolat felméréséhez, és segíti a hitelkamat-növekedés előrejelzését a változó tőke- és kamatszint mellett.

The aim of the research is to examine the level of loan interest rates, in line with minimum capital level increase in the Hungarian banking sector. The model uses the mapping method, with aggregated data for the banking sector, which determines the increase in the loan interest rate in case of a 1% per cent capital adequacy ratio increase. The basic assumption of the model is that the bank’s profitability will remain constant and the bank’s business strategy and portfolio risk will remain the same. In order to identify the differences in the size of the financial institutions, the Hungarian commercial banks are grouped in three categories on the basis of their total assets (small, medium and large banking groups). Based on the results, a 1 per cent increase in the capital adequacy ratio for large banks shows the highest 18bp increase in the interest rates of the loans. The loan interest rate increase is not significant and it is in line with the results of the previous empirical research. The analysis contributes to the assessment of the relationship between capital regulation and bank profitability and helps to predict the growth of credit interest rates in an increasing minimum capital level or base rate environment.